一年400余家非法集资P2P被查,投资人该如何识别风险
发布时间:2019-06-20
90后的李文在上海工作,毕业后几年辛苦攒下的30万元,在年初的一次P2P暴雷中,化为乌有。 50后的北京老人孙倍国,两年前将大半生的积蓄260万元投入了家门口的理财公司,去年10月之前每个月按时收到10%的利息,10月以后理财公司突然逾期,孙大爷气急攻心,一度住院治疗。 河南西平县农民王羽,用自家征地的补偿款,和亲戚朋友、村民们的存款共200余万元,存入河南浩宸投资担保有限公司西平分公司,因该公司资金链断裂,大部分钱款有去无回。 去年年中以来,伴随着互联网金融行业进一步整治深入,P2P、私募、线下理财等开启了新一波逾期暴雷潮。各种非法集资案件爆发式增长,百亿级的案件频频出现。 ___近日披露信息显示,去年至今年第一季度,非法集资等涉众型经济犯罪案件立案近1.9万起,涉案金额4100亿元,依法查办涉嫌非法集资犯罪P2P网贷平台400余个。另据第三方统计,仅去年6月至7月,两个月时间里全国近150家P2P平台暴雷。 目前,涉嫌非法集资案件已涉及全国31个省(区、市)87%的市,发案区域从东部向中西部扩散,受害人群从老人、学生,到城市白领,乃至金融领域资深从业者,波及范围之广,影响人群之众,前所未见。 非法集资之所在如此猖獗,首要原因是非法集资主体利用日益普及的互联网和移动平台,不断变换外衣,以各种投资理财、高收益的名义,利用信息不对称欺诈澳门永利网址投资人。但是,应该重视的是,很多集资诈骗案件行骗手段相当简单,经营模式也经不起认真推敲,但为何能蒙蔽成千上万投资人的眼睛?这就不得不提到一个关键因素:投资者教育缺失。 谈到投资者教育,商评君先举一个例子,同样为投资理财市场,A股过去十几年几次暴涨涨跌,不少投资人亏损惨重,但罕有听说投资人找上市公司或监管部门讨要说法,或者要求归还本金的。但为何一到互联网金融投资领域,平台逾期或跑路以后,大批投资人纷纷要求刚性兑付呢?这两个现象映射的大众投资思维和逻辑到底是什么? 互联网理财机构、投资人和监管部门在里面又该担负起什么样的责任?

 

高收益背后往往隐藏高风险 中国互联网金融领域的投资者风险教育工作刻不容缓。中国互金行业发展时间较短,早期基本在缺乏监管的宽松环境下自由狂奔,早期的互金机构大多用高息吸引投资人,以P2P行业为例,前几年行业年化收益率高达20%-30%,显然,这样的收益率对应的应是高风险,而不是很多平台所宣称的零风险。 曾经非法集资736亿的善林金融,其实控人周伯云被捕后交代称,其线下门店兜售的理财产品承诺18%的年化收益;起家于南京的钱宝网曾向投资者许诺给予40%—60%的收益率,当地政府曾在钱宝网办公大楼对面张贴防范非法集资的大标语,但照样拦不住很多被高息引诱的投资人。 可见,没有风险意识、盲目追求高息,其结果就是被很多不法分子利用,最终上当受骗。投资人想的是高利息,不法分子惦记的却是投资人的本金。 经过前几年的大浪淘沙之后,P2P行业的平均收益率如今已下降至8%-12%的合理区间,头部平台年化收益率更是低于10%。但是,降至合理区间不代表互金投资没有风险。实际上,和银行无风险存款和低风险理财产品相比,互金产品收益率依然很高。对此,投资人需要有清醒的认识,应根据自己的实际承受能力,选择相应的理财产品,不要盲目追求高收益。 商评君注意到,很少有互金平台愿意向投资人告知一个朴素的真相:收益率跟风险是成正比的! 积木盒子CEO谢群指出:“除了国债,没有投资是不存在风险的,敢于拍胸脯打保票、号称没有任何风险的募资机构一定是骗子在进行非法集资,对问询潜在风险时没有充分准备或表现出不理解的,也可能是骗子在非法集资。” 如果投资人要求无风险收益,那么最好的选择是银行存款或低风险理财,这类产品目前可以达到4%-5%的年化收益率。如果要求更高的收益率,那就要承担较高的风险。私募基金、信托和P2P理财就是这一类产品,平均年化收益率在8%—12%之间。不同的是,前面两个有一定投资门槛,P2P则基本无投资门槛。 以陆金服为例,慧盈-安e+目前一年期产品收益率为7.84%,3年期为8.40%。积木盒子平台上,个人经营贷一年期的散标收益率为9.5%,24个月的收益率为10.5%。从安全性上看,陆金服的产品有保险公司承保,积木盒子的散标产品逾期后,有第三方机构收购债权做保障。 对于风险承受能力较高的投资人,P2P也能提供更高回报的产品。积木盒子上就有完全自担风险的项目,年化收益率大约20%左右。根据平台提示,自担风险项目正常完成的话,投资人可以获得相应回报,但如果项目发生逾期,则出借人需要自行承担逾期资产。平台只提供相应催收服务,对逾期资产无任何收购承诺和追偿责任。

  鉴于当前投资人的风险意识普遍不高,积木盒子对此类项目设定了多个门槛,首先,投资人必须主动致电客服才能开通自担风险项目的出借权限。此外,投资人对单个项目出借上限总金额为5000元。这也可以防范因单一项目逾期对投资人造成较大损失。 在陆金服平台上,即使是对有保险公司承保的理财产品,亦做出了明显的风险提示:网络借贷中介机构不对融资项目本金和收益提供任何保证或承诺。 商评君认为,在产品收益和风险的披露上,以陆金所和积木盒子为代表的头部平台,都是比较透明和规范的,投资人可以作为参考。 资金去向不明的非法集资可能性大

 

有了风险意识后,投资人还要注意,投资机构是否合规合法。近几年,监管部门不断提出,金融业一律持牌经营,这是判断理财公司是否非法集资的一个关键要素。目前,除了正在等待备案的p2p外,信托、私募、小贷、消费金融和互联网贷款等都必须由持牌机构经营。 需要注意的是,即使有牌照,其适用范围也不同,而这也往往是投资人难以分辨的。例如,比如小贷公司不能直接吸收散户资金进行放贷,信托公司也不会向不符合资质的普通投资人进行宣传和募资,银行理财人员兜售的理财产品也可能是飞单…… 中国互金协会近日曾发文提醒投资人注意10种方式的非法集资,例如以“看广告赚外快、消费返利”为幌子,境外投资股权或期权、在街头或超市发放理财传单、以旅游或讲座等方式招揽老年人的、要求以现金方式向个人账户或境外账户缴纳投资款的。

  积木盒子CEO谢群对互金商业评论表示,不管机构是否有资产管理牌照,投资人对自己的投资去向一定要事先了解、事后核实,凡是对投资去向讳莫如深的机构非法集资的可能性非常大。 在P2P行业,不少资深出借人能够认识到虚假融资是骗局,但是对平台实控人有自己的实业在融资这种现象,却认为没什么风险。这种想法让很多投资人损失惨重。 近期被公安机关立案的温商贷平台就是借助P2P平台自融的典型,平台非法资金60多亿元,用于集团旗下房地产、酒店等高风险投资项目,最终资金链断裂。 而5月18日爆出的河北卓达集团非法吸收公众存款案则是线下理财的又一恶性案例。据媒体报道,卓达集团主业是地产,本身并没有任何理财业务资质,其营销人员表示,卓达新材是股权投资,资金投入后有股权回报,所以没有抵押物。卓达集团的理财项目收益惊人:投入四年后返还本金,且投资者可获得一套与本金同等价值的住宅,折算下来,其年化收益率约20%-30%。“P2P那都是玩剩下的,卓达集团开始的比他们早多了。”某投资者表示。 对此,积木盒子CEO谢群指出,再大的机构也都有缺乏资金的时候,企业规模的大小并不直接和偿还能力挂钩,负债率和资产回报率才是更直接相关的。 P2P仍将是普通投资人的理想选择 回顾中国金融发展史,每个细分领域的发展都经历了由乱到治的过程,从信托到小贷再到P2P,莫不如此。如今P2P行业正处于最后的备案攻坚时刻,从目前监管要求看,未来获得备案的P2P机构或不会超过100家,而___网贷机构的数量可能只有几十家。 对于普通投资人来说,P2P现在和未来都是最合适的理财渠道之一。不过,商评君要提醒的是,投资人选择平台时,要做好背景调查,可以从平台背景及盈利能力、业务合规性、产品收益率、底层资产真实性、安全保障措施等角度去考虑,盈利能力越强,合规性越好的平台,其可靠程度越高。底层资产真实的、信息披露程度高的平台比信披含糊的平台靠谱。对于历史上曾爆出过虚假资产、自融等丑闻的机构,投资人应当敬而远之。 最后需要提醒的是,理财有风险,投资需谨慎,高收益一定对应高风险。在任何时候,判断是否非法集资都是投资人自己的义务,监管部门和其他任何机构都没有义务给打着互金名义的非法集资兜底。